Garanti Yatırım

Garanti Bankası'nın %100 iştiraki olan Garanti Yatırım; kurumsal finansman, araştırma, sermaye piyasaları aracılık faaliyetleri ve özel sermaye yatırımları alanlarında yerli ve yabancı müşterilerine hizmet sunmaktadır. Garanti Yatırım, şirket birleşme ve satın almaların, halka arzların ve özelleştirmelerin yanı sıra yurtiçi ve yurtdışı aracılık faaliyetleriyle takas ve saklama hizmetlerinde piyasa gücü olan Türkiye'nin lider aracı kurumudur.

Başarılı geçmişini saygın kurumlardan aldığı başarı ödülleri ile belgeleyen Garanti Yatırım, 2007, 2008 ve 2009 yıllarında Global Finance dergisi tarafından “En İyi Yatırım Bankası”, Orta ve Doğu Avrupa Bölgesi odaklı finans sektörü dergisi olan EMEA Finance tarafından 2009 yılında “En İyi Yatırım Bankası” ödülüne layık görülmüştür.

Kurumsal Finansman

Garanti Yatırım, bugüne kadar 34 özelleştirme ve 51 şirket birleşme ve satın alma işleminde uluslararası ve ulusal şirketlere danışmanlık hizmeti vermiştir. 39 halka arzda lider, 64 halka arzda eş lider ve konsorsiyum üyesi olarak yer almış, 26 sabit getirili menkul kıymet ihracına aracılık hizmeti vermiştir. Garanti Yatırım'ın bugüne dek gerçekleştirdiği kurumsal finansman işlemlerinin toplam hacmi yaklaşık 13 milyar ABD Doları'na ulaşmıştır.

2008 yılında Garanti Yatırım, özelleştirmeleri de kapsayan kurumsal finansman işlemleri alanında başarılı bir yıl geçirmiştir. Bu yıl içinde biri halka arz olmak üzere toplam altı işlem tamamlanmış ve işlemlerin toplam hacmi 3,8 milyar ABD Doları düzeyinde gerçekleşmiştir. 2008 yılında gerçekleşen işlemler şunlardır:

• Garanti Yatırım, Mayıs ayında gerçekleştirilen Türk Telekom'un %15 oranındaki hissesinin halka arz yoluyla özelleştirme işleminde konsorsiyum lideri olarak görev almıştır. 1,9 milyar ABD Doları bedel ile Türkiye'nin bugüne kadar gerçekleştirilen en büyük halka arzı gerçekleştirilmiştir. Bu halka arz, 2008 yılında dünyada gerçekleşen en büyük dördüncü büyük halka arz olmuştur.
• TMSF portföyünde bulunan ATV-Sabah varlıklarının 1,1 milyar ABD Doları bedel ile Çalık Holding'e satışında ve Kral Medya Grubu varlıklarının 95 milyon ABD Doları bedel ile satışında TMSF'ye danışmanlık hizmeti verilmiştir.
• Çimko Çimento'nun %30 oranında hissesinin bir İtalyan çimento şirketi olan Cementerie Aldo Barbetti'ye 400 milyon ABD Doları bedel satışında Sanko Holding'e danışmanlık hizmeti verilmiştir.
• Garanti Yatırım, özel sektör borçlanma aracı ihracında da aktif bir rol üstlenmiş ve Türkiye'nin lider tüketici finansmanı şirketlerinden biri olan Koç Finans'a ait 24 ay vadeli ve 150 milyon YTL nominal değerindeki finansman bonosu ihracında aracı kurum olarak görev almıştır.
• Çağrı faaliyetlerinde de rol alan Garanti Yatırım, Acıbadem'e ait toplam 194 milyon ABD Doları büyüklüğündeki çağrı işlemini gerçekleştirmiştir.

Araştırma ve Kurumsal Satış

Garanti Yatırım'ın deneyimli Araştırma ekibinin hisse senedi tavsiyeleri yıllardır endeksin üzerinde bir getiri sağlamaktadır. Araştırma tavsiyeleri ile oluşturulan hisse senedi portföyü 2009 yılı Ocak-Ağustos döneminde endeksin %30 üzerinde performans gösterirken 2008 yılı başından beri endeksin % 57 üzerinde performans göstermiştir. Araştırma Bölümü, hem İMKB şirketleri hem de ekonomi ve sabit getirili menkul kıymetler ile ilgili raporlar yayınlamaktadır. Araştırma kapsamında Türkiye'nin önde gelen sektörleri bulunmakta; bunlar arasında bankacılık, telekomünikasyon, otomotiv sektörleri yer almaktadır. Bölüm, bireysel ve kurumsal müşterilere güncel ve periyodik raporlarla temel ve teknik analizler sunmaktadır. Araştırma Bölümü ayrıca, halka arz, birleşme-satın alma ve varlık satışı gibi kurumsal projelere de destek sağlamaktadır.

Garanti Yatırım'ın gelişmiş teknolojik altyapısı bireysel ve kurumsal müşterilerin işlemlerini hızla ve kolaylıkla yapabilmesini sağlamaktadır. Bölüm, yabancı kurumsal yatırımcılara, müşteri odaklı çalışıp ihtiyaçları doğrultusunda İMKB ve TURKDEX için verilen emirleri gerçekleştirmektedir. 2008 yılında işlem hacmi bir önceki yıla göre yaklaşık %30 oranında artmıştır. Buna ek olarak Kurumsal Satış Departmanı trade amaçlı müşteri bilgilendirmeleri yapmakta ve müşterilerine Türkiye'nin önde gelen İMKB şirketleriyle Roadshow'lar düzenlemektedir.

Aracılık Hizmetleri

Garanti Yatırım, Yurtiçi ve Uluslararası Sermaye Piyasaları bölümleri aracılığıyla müşterilerine hisse senedi alım satımı hizmeti sunmaktadır. Aracılık faaliyeti, Türk ekonomisi, halka açık şirketler ve yatırım önerileri hakkında geniş bir raporlama yeteneğine sahip olan Araştırma Bölümü tarafından desteklenmektedir. Garanti Yatırım aracılık faaliyetleri, Garanti Bankası'nın yaygın dağıtım ağıyla müşterilere ulaştırılmaktadır. 2008 yılında Garanti Yatırım'ın işlem hacmi 26 milyar YTL'ye, 2009'un ilk yarısında ise pazar payı %5,4'e yükselerek 22 milyar YTL'ye ulaşmıştır.

Özel Sermaye

Garanti Yatırım, Türkiye'de özellikle 2006 yılından itibaren hız kazanan ve Türk şirketleri tarafından da benimsenen bir finansman kaynağı olarak yaygınlaşmaya başlayan Özel Sermaye Fonları sektöründe faaliyet göstermek üzere, araştırma çalışmalarını sürdürmektedir. Özellikle global kriz sonrası içinde bulunulan konjonktüre bağlı olarak; potansiyel yatırımlarla ilgili piyasalarda uygun fiyat seviyelerinin oluşacağı beklentisi ile Özel Sermaye yatırımlarına fiilen başlamak üzere hazırlık çalışmaları devam etmektedir. Bu çalışmalar kapsamında hem yatırımların ortak olarak yapılması planlanan potansiyel ortak adayı diğer Özel Sermaye Fonları ile görüşmeler yürütülmekte; hem de ilk portföy yatırımlarının gerçekleştirilebileceği aday şirketlerle ilgili araştırmalar ve incelemeler sürdürülmektedir.

Geleceğe Bakış

Kurumsal Finansman Bölümü; halka arz, birleşme ve satın alma işlemlerindeki güçlü pozisyonunu korumayı ve gelişme potansiyeline sahip özel sektör borçlanma senetlerine yönelik çalışmalara ağırlık vermeyi planlamaktadır. Ayrıca; enerji, altyapı, gayrimenkul ve diğer büyük sektörlere ilişkin özelleştirme ihalelerinde aktif ve lider bir rol oynamayı hedeflemektedir. Kurumsal Finansman Bölümü, Garanti Bankası'nın hızla büyüyen kurumsal müşteri ağına erişimi sayesinde iş hacmini daha da artırmayı, iş kolundaki liderliğini kalıcılaştırmayı amaçlamaktadır.